Die 100-Millionen-Dollar-Investition von Tether in ein lateinamerikanisches Landwirtschaftsunternehmen könnte ein Tokenisierungsspiel sein

Als erfahrener Forscher mit einem scharfen Blick für neue Trends und einer Vorliebe für die Entschlüsselung der Verbindungen zwischen scheinbar unterschiedlichen Einheiten finde ich die jüngste Investition von Tether in Adecoagro SA faszinierend. Während es auf den ersten Blick wie eine seltsame Verbindung erscheinen mag, haben beide Unternehmen bei näherer Betrachtung ein gemeinsames Ziel: die Tokenisierung realer Vermögenswerte.

Das Unternehmen, das den Stablecoin USDT mit einer Marktkapitalisierung von 118 Milliarden US-Dollar verwaltet, Tether, und ein bedeutender Investor in ein großes Agrarunternehmen in Lateinamerika scheinen auf den ersten Blick nichts miteinander zu tun zu haben, aber beide haben ähnliche Ambitionen in Bezug auf die Tokenisierung realer Vermögenswerte.

Als Analyst berichte ich, dass ein führendes Stablecoin-Unternehmen 100 Millionen US-Dollar für den Kauf von etwa 9,8 % von Adecoagro SA (AGRO) bereitgestellt hat, einem bekannten Agrarkonzern mit Hauptsitz in Luxemburg. Diese Akquisition ist von Bedeutung, da Adecoagro an der New Yorker Börse öffentlich gehandelt wird, wie aus einer kürzlich bei der US-amerikanischen Börsenaufsichtsbehörde (Securities and Exchange Commission) im August eingereichten Meldung hervorgeht.

Adecoagro kontrolliert etwa 213.500 Hektar Ackerland und Industrieinfrastruktur in Argentinien, Brasilien und Uruguay, wie auf ihrer Website angegeben. Ihre Aktivitäten erstrecken sich über die Pflanzen-, Reis-, Milch- und Zuckerrohrindustrie. Sie erzeugen rund 2,8 Millionen Tonnen Agrargüter und über 1 Million Megawattstunden (MWh) erneuerbare Energie.

Darüber hinaus besitzt Adecoagro einen Anteil an Agrotoken, einem argentinischen Unternehmen, das auf die Tokenisierung von Agrarrohstoffen spezialisiert ist. Diese Investition wurde von Adecoagro im Jahr 2021 mit dem Ziel getätigt, Getreide in digitale Vermögenswerte für den Handel oder Austausch von Waren, Dienstleistungen und anderen Vermögenswerten umzuwandeln, wie in ihrem jährlichen integrierten Bericht angegeben.

Eduardo Novillo Astrada, sowohl CEO als auch Mitbegründer von Agrotoken, erklärte in einem LinkedIn-Video, dass Adecoagro eine Rolle bei der Gründung von Agrotoken gespielt habe und derzeit einen Anteil von 10 % an dem neuen Unternehmen halte.

Laut Novillo Astrada hat Mariano Bosch, der CEO von Adecoagro, unsere Bemühungen stets unterstützt. Er verfügte über eine zukunftsorientierte Perspektive und erkannte, dass das Konzept, das er umsetzen wollte – tokenisiertes Land – auch ein Projekt ist, das wir gemeinsam mit Adecoagro und anderen bedeutenden Agrarpartnern verfolgen.

Agrotoken rühmt sich damit, Tokenisierungstransaktionen im Wert von rund 70 Millionen US-Dollar durchgeführt zu haben, an denen über 250 Händler und 40 Getreidelieferanten beteiligt waren, und gleichzeitig mit über tausend Landwirten zusammenzuarbeiten. Darüber hinaus wurden rund 230.000 Tonnen Waren tokenisiert.

In Zusammenarbeit mit Bosch begann Agrotoken mit der Entwicklung von drei Stablecoins – SOYA, CORA und WHEA. Wie Novillo Astrada erklärte, sind diese digitalen Währungen an Getreide gebunden, was den Landwirten die Möglichkeit gibt, im Agrarsektor über eine eigene Währung zu verfügen. Dieser Schritt unterstreicht die starke Verbindung zwischen Blockchain-Technologie und Landwirtschaft.

Agrotoken hat zuvor mit Unternehmen wie Santander zusammengearbeitet. Im Jahr 2022 schlossen sie sich mit der riesigen spanischen Bank zusammen, um in Argentinien erstmals Kredite anzubieten, die durch tokenisierte Agrarprodukte besichert sind.

Vertreter von Tether reagierten nicht sofort auf die Bitte von CoinDesk um einen Kommentar.

Die tokenisierten RWA-Pläne von Tether

Es ist kein Geheimnis, dass Tether bestrebt ist, in den Bereich tokenisierter Vermögenswerte zu expandieren, um seinen Horizont über sein bereits florierendes Stablecoin-Geschäft hinaus zu erweitern. Allein im ersten Halbjahr 2024 verzeichneten sie einen beeindruckenden Nettogewinn von 5,2 Milliarden US-Dollar.

Als Krypto-Investor war ich von der Ausgabe des goldgedeckten Stablecoins XAUT durch das Unternehmen fasziniert. Mit einer Marktkapitalisierung von unglaublichen 615 Millionen US-Dollar stellt dieser Token das größte Angebot an tokenisiertem Gold auf dem Markt dar.

Im April stellte CEO Paolo Ardoino seine Pläne für die Einführung einer Plattform vor, die darauf ausgelegt ist, digitale Darstellungen verschiedener Vermögenswerte wie Anleihen, Aktien, Investmentfonds und Treueprämienpunkte zu erstellen.

Im Juni stellte das Unternehmen eine neue Token-Minting-Plattform namens Alloy sowie einen „synthetischen“ US-Dollar-Token vor. Dieses Token kann von Benutzern generiert werden, wenn sie XAUT als Sicherheit bereitstellen. Im Wesentlichen ermöglicht Alloy Benutzern die Erstellung besicherter synthetischer digitaler Vermögenswerte und soll Teil der Tokenisierungsplattform für digitale Vermögenswerte von Tether werden, die später in diesem Jahr eingeführt wird, wie Ardoino damals erklärte.

Darüber hinaus hat Tether im vergangenen Jahr in verschiedene Unternehmen investiert. Dazu gehören eine umweltfreundliche Bitcoin-Mining-Anlage in Uruguay, ein Zahlungsabwicklungsunternehmen mit Sitz in Georgia und ein Cloud-Computing-Unternehmen namens Northern Data.