Krypto für Berater: Web2 bis Web3

In „Ask an Expert“ beantwortet A. Rafay aus Zignaly Fragen zum On-Chain-Fondsmanagement.

–S.M.

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Wie die Verbindung von Web3 und Web2 zur Massenakzeptanz von Kryptowährungen führt

Im Jahr 2021 haben wir mit der Einführung von Spot-Bitcoin- und Ethereum-ETFs erhebliche Fortschritte im Kryptobereich erlebt. Auch wenn diese Entwicklung als Schritt hin zu einer breiteren Akzeptanz angesehen wird, ist es wichtig, sich daran zu erinnern, dass eine authentische Akzeptanz auf der tatsächlichen Nutzung im Blockchain-Netzwerk und nicht auf bloßem Besitz beruht. Das Onboarding von Benutzern ist ein komplizierter Prozess, selbst wenn es durch Token gefördert wird. Neueinsteiger stehen vor komplexen Herausforderungen wie dem Einrichten von Wallets mit langen Seed-Phrasen und dem Erwerb von Kryptowährungen für Transaktionen mit Gasgebühren. Darüber hinaus haben die Skepsis gegenüber der Blockchain-Sicherheit und Betrugsbedenken viele potenzielle Anwender abgeschreckt.

Drei schnell wachsende Blockchain-Netzwerke gehen diese Probleme an, indem sie die Vorteile von Web2 und Web3 vereinen. Diese Fusion ermöglicht einen reibungslosen Anmeldevorgang im Web2-Stil und gewährt den Benutzern gleichzeitig die Vorteile der Eigenverantwortung, die für Web3 charakteristisch sind.

Basis: Web 2.5 bis Web 3

Wenn Sie ein Coinbase-Konto besitzen, Bravo! Sie haben bereits das Reich des Web 2.5 betreten, indem Sie Kryptowährungen über eine zentralisierte Plattform erworben haben. Dezentrale Börsen und andere On-Chain-Aktivitäten können aufgrund ihrer Komplexität Neulinge abschrecken. Base – eine Kreation von Coinbase – ist jedoch darauf ausgelegt, Web 2.5-Benutzer auf Web3 umzustellen. Base ist über die Mobil- und Web-Apps von Coinbase zugänglich und bietet nahtlose Fiat-Ein- und Ausstiegsrampen für die Börse. Die erweiterten UI-Funktionen von Coinbase, wie Smart Wallet für eine optimierte Anmeldung und Magic Spend zur Verschleierung von Benzingebühren, vereinfachen den Prozess. Darüber hinaus pflegt Base ein lebendiges Ökosystem mit DeFi-Projekten wie Aerodrome und Moonwell und sozialen Apps wie Degen, wodurch die Interaktionen in der Kette ansprechender und lukrativer werden.

TON: Web2 zu Web3

Während Base auf kryptowährungsinteressierte Benutzer abzielt, ist das potenzielle TAM von TON sogar noch größer und richtet sich an die 900 Millionen Benutzer von Telegram. Telegram wurde 2023 eingeführt und entwickelte sich bei Nutzern weltweit schnell zu einer der fünf beliebtesten Web2-Social-Apps sowie zur dominierenden App in Russland, Osteuropa, Südostasien und Teilen Afrikas. TON, The Open Network, wurde ursprünglich von Gründungsmitgliedern des Telegram-Teams entwickelt, um Blockchain in das Ökosystem von Telegram zu integrieren. Angesichts der länderübergreifenden Benutzerbasis von Telegram und des einzigartigen geopolitischen Hintergrunds könnte eine einheitliche Krypto-Zahlungsschiene von großem Vorteil sein. Die Integration von TON in Telegram umfasst die nahtlose Erstellung von Wallets, In-App-Käufe und Fiat-Onboarding. Telegram hat auch Anzeigenzahlungen in TON geleistet, wobei die Einnahmen zu 50 % mit den Erstellern geteilt werden.

Als Krypto-Investor habe ich festgestellt, dass TON maßgeblich zu einer bemerkenswerten Ausweitung der Web3-Anwendungen beigetragen hat. Notcoin beispielsweise, ein fesselndes Click-to-Earn-Spiel, hat innerhalb nur weniger Monate nach der Veröffentlichung eine beeindruckende Community von über 35 Millionen Spielern aufgebaut und kann erstaunliche 6,5 Millionen täglich aktive Benutzer vorweisen. Ebenso hat Catizen, eine bahnbrechende Kreation asiatischer Entwickler, die Veteranen von WeChat-Mini-Apps sind, die Aufmerksamkeit von 20 Millionen Nutzern auf sich gezogen und einen Umsatz von über 10 Millionen US-Dollar gemeldet – einen neuen Rekord für das schnellste Umsatzwachstum in der Geschichte des dezentralen Web3 Anwendungen (dApps).

Solana: Web3 für überall

Solana, bekannt für seine schnelle Blockchain, macht mit Blinks große Fortschritte in Richtung einer breiten Nutzung. Blinks vereinfacht On-Chain-Transaktionen in benutzerfreundliche URLs, die in jedes traditionelle Webgeschäft integriert werden können. Durch Klicken auf eine URL können Benutzer On-Chain-Transaktionen ausführen, ohne dass komplizierte Wallet-Konfigurationen erforderlich sind. Dies erleichtert Web2-Unternehmen die Integration der Blockchain-Technologie in ihre aktuellen Abläufe.

Das in den 70er-Jahren entstandene Internet wurde erst um die Jahrtausendwende weit verbreitet. Jetzt, da Bitcoin 15 Jahre alt ist, steigert die Verschmelzung von Web2 und Web3 die Akzeptanz der Blockchain-Technologie rasant. Das „On-Chain“-Erlebnis ist die neueste Entwicklung des Online-Seins.

– Kelly Ye, Portfoliomanagerin und Forschungsleiterin, Decentral Park Capital

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F: Warum sollten Fondsmanager ein On-Chain-Fondsmanagement einführen?

Durch das On-Chain-Fondsmanagement sind Fondsmanager zunächst in der Lage, Transaktionen in Echtzeit und transparent zu überwachen. Dies minimiert nicht nur das Auftreten von Betrug und Fehlern, sondern stärkt auch das Vertrauen der Anleger, was für eine nachhaltige Nutzung von entscheidender Bedeutung ist.

Intelligente Verträge und On-Chain-Transaktionen rationalisieren den Prozess der Geldverwaltung und die Abwicklung administrativer Aufgaben, was zu erheblichen Kosteneinsparungen und einer höheren Effizienz führt. Im Vergleich zu herkömmlichen Methoden zeichnen sich On-Chain-Systeme dadurch aus, dass sie Wertpapierübertragungen und Zahlungen einfacher und schneller ermöglichen.

Im Gegensatz zu traditionellen Finanzäquivalenten (tradFi) bieten On-Chain-Vermögenswerte den Vorteil, dass sie grenzenlos und rund um die Uhr zugänglich sind und eine schnelle Abwicklung ermöglichen.

Fondsmanager erhalten die Möglichkeit, ihren Anlagehorizont über traditionelle Vermögenswerte hinaus zu erweitern und Innovationen wie tokenisierte Immobilien, NFTs (Non-Fungible Tokens) und aufstrebende umsatzgenerierende Sektoren wie Decentralized Finance (DeFi) und Yield Farming einzubeziehen. Diese Erweiterung führt zur Schaffung einzigartiger Finanzprodukte und -dienstleistungen, die im herkömmlichen Fondsmanagement bisher undenkbar waren.

Darüber hinaus bieten On-Chain-Finanzmanagementsysteme das gleiche Maß an Sicherheit wie die Basis-Blockchains selbst. Indem diese Systeme es Unternehmen ermöglichen, ihre eigenen Mittel zu halten, anstatt sich auf externe Parteien zu verlassen, stärken sie das Vertrauen in On-Chain-Finanzlösungen.

„Welche Auswirkungen wird das Aufkommen des On-Chain-Asset-Managements auf die Geschäftstätigkeit und Einnahmequellen herkömmlicher Finanzorganisationen haben?“

A: Früher oder später werden sie auch in die Kette kommen.

In der heutigen Finanzlandschaft können traditionelle Institutionen die Transparenz nicht länger außer Acht lassen oder exorbitante Kosten aufrechterhalten. Um ihre Bedeutung zu behalten und mit der modernen Konkurrenz mithalten zu können, müssen sie sich neuartige und fortschrittliche technologische Lösungen zu eigen machen.

Als Analyst beobachte ich eine bedeutende Entwicklung im Finanzsektor. Der BUIDL-Fonds von BlackRock ist mit einem Wert von über 500 Millionen US-Dollar führend in der Tokenisierungsbewegung. Gleichzeitig setzen sich unter anderem VanEck und 21Shares nach der erfolgreichen Einführung von Bitcoin- und Ethereum-ETFs aktiv für Solana Exchange-Traded Funds (ETFs) ein.

Eine beträchtliche Anzahl von Menschen fragt zunehmend nach tokenisierten Vermögenswerten, fortschrittlichen Smart Contracts, autonomen KI-Systemen, die auf einer dezentralen Plattform arbeiten, und ähnlichen technologischen Innovationen.

– Ein Rafay, Mitbegründer von Zignaly.

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Ich möchte meine Meinung zu diesem Thema mitteilen, da ich mehrere Jahre als Journalist für CoinDesk im Bereich der Kryptowährungen tätig war. Es ist wichtig klarzustellen, dass die Meinungen, die ich hier zum Ausdruck bringe, meine eigenen sind und nicht unbedingt die von CoinDesk oder seinen verbundenen Unternehmen wiedergeben.