Der Bitcoin-Aufschwung lässt Krypto-Optionshändler mit 100.000 US-Dollar rechnen

Laut Zahlen von CoinDesk ist die wichtigste digitale Währung nach Marktkapitalisierung um mehr als 12 % auf 63.470 US-Dollar gestiegen, nachdem der Vorsitzende der US-Notenbank Jerome Powell am vergangenen Mittwoch erklärt hatte, dass keine weiteren Straffungen oder Zinserhöhungen unmittelbar bevorstehen. Der am Freitag veröffentlichte düstere NFP-Bericht (Nonfarm Payrolls) in den USA untermauerte Powells Standpunkt und löste eine Erholung von Bitcoin aus.

In letzter Zeit gab es einen deutlichen Anstieg der Nachfrage nach Bitcoin-Call-Optionen an der Deribit-Börse und an OTC-Märkten. Diese Optionen zielen auf Preissprünge ab, wobei die Ziele auf neue Höchststände festgelegt werden, die möglicherweise 75.000 US-Dollar überschreiten und sogar 100.000 US-Dollar erreichen.

Einfacher ausgedrückt: Nach der Erholung der Preise vom letzten Freitag und über das Wochenende kam es unter den Anlegern zu einem Anstieg des Optimismus in Bezug auf den Volatilitäts- und Zinsmarkt. Darüber hinaus erfreuen sich Bitcoin-Optionen mit Ablauf im September und Preisen von 75.000 $ und 100.000 $ großer Beliebtheit. Laut der Analyse von QCP Capital sind Calls (Kaufoptionen) inzwischen teurer als Puts (Verkaufsoptionen), was auf eine erhöhte Nachfrage nach potenziellen Preiserhöhungen bei Bitcoin hindeutet.

Als Krypto-Investor kann ich erklären, dass eine Call-Option die Möglichkeit darstellt, eine bestimmte Kryptowährung oder einen bestimmten digitalen Vermögenswert zu einem bestimmten Preis, auch Ausübungspreis genannt, vor einem bestimmten Ablaufdatum zu kaufen. Durch den Kauf einer Call-Option bringe ich meine Überzeugung zum Ausdruck, dass der Wert des Basiswerts vor dem Ablaufdatum steigen und den Ausübungspreis übertreffen wird. Umgekehrt setzt jemand, der eine Put-Option kauft, darauf, dass der Wert des Vermögenswerts sinkt, da er das Recht hat, ihn vor dem Ablaufdatum zum festgelegten Ausübungspreis zu verkaufen.

Als Forscher, der die Trends auf dem institutionellen Krypto-Handelsmarkt untersucht, habe ich am Montag im Paradigm OTC-Handelsnetzwerk einen deutlichen Anstieg der Nachfrage nach Out-of-the-Money (OTM)-Call-Optionen festgestellt. Diese Aufrufe beziehen sich auf Verträge mit Ausübungspreisen, die deutlich über dem aktuellen Marktkurs von Bitcoin liegen.

Den Daten von Deribit zufolge beläuft sich das offene Interesse für Call-Optionen mit einem Ausübungspreis von 100.000 US-Dollar und verschiedenen Verfallszeiten auf etwa 688 Millionen US-Dollar. Dies ist der größte Nominalbetrag aller verfügbaren Optionen an der Börse.

Derzeit sind auf Deribit über 150.000 Call-Optionsvereinbarungen mit einem Gesamtwert von rund 9,5 Milliarden US-Dollar in Kraft. Diese Zahl ist mehr als doppelt so hoch wie die Anzahl der aktiven Put-Optionskontrakte, was darauf hindeutet, dass die Händler hinsichtlich der zukünftigen Marktrichtung stark optimistisch sind.

Als Analyst habe ich beobachtet, dass sowohl fundamentale als auch technische Perspektiven in der Überzeugung übereinstimmen, dass die Entwicklung von Bitcoin nach oben zeigt.

Der Wert von Bitcoin wird weiterhin durch den Wahlzyklus in den USA und die anhaltenden Defizitausgaben gestärkt. Infolgedessen wurde unser bisheriger Schwellenwert von 68.300 US-Dollar in unserem Bericht vom 3. Mai auf 62.000 US-Dollar nach unten korrigiert. Der Markt könnte möglicherweise ein bullisches Verhalten an den Tag legen, wenn er dieses neue Niveau überschreitet. (Quelle: 10X Research)

Siwssblock Insights prognostiziert, dass der Dollar-Index (DXY) wahrscheinlich eine vorsichtige Haltung beibehalten wird, sofern Powells Haltung nicht in Frage gestellt wird. Ein Rückgang des DXY kommt tendenziell risikoreicheren Vermögenswerten wie Kryptowährungen zugute. Der DXY ist seit der Sitzung der Federal Reserve am Mittwoch um 1,2 % auf 105,20 gefallen.

Als Forscher, der die Devisenmärkte untersucht, würde ich die aktuelle Situation wie folgt interpretieren: Angesichts der anhaltend unterstützenden Wirtschaftsdaten und der Tatsache, dass die Fed-Beamten der Haltung des Vorsitzenden Powell nicht widersprechen, wird erwartet, dass die Position des Dollars schwach bleiben wird. Sollten jedoch innerhalb der Federal Reserve weitere restriktive Stimmen auftauchen, die für längere Zeit höhere Zinssätze befürworten, könnte dies möglicherweise den Trend des Dollars verändern. Die Arbeitsmarktindikatoren deuten auf ein gewisses Maß an Lockerung hin, es bleibt jedoch abzuwarten, ob sich diese Stimmen tatsächlich bewahrheiten und die Entwicklung des Dollars entsprechend beeinflussen werden.

Laut John Glover, dem Chief Investment Officer bei Ledn, deutet seine Elliott-Wellen-Analyse auf einen möglichen Anstieg des Bitcoin-Preises auf bis zu 92.000 US-Dollar hin.

Als Forscher, der die Preisentwicklung von Bitcoin genau verfolgt, habe ich seine Entwicklung beobachtet und glaube, dass sie mit meiner erwarteten Entwicklung für Welle 4 übereinstimmt, wie in der folgenden Grafik dargestellt. Obwohl der jüngste Rückgang auf rund 56.500 US-Dollar die Korrektur möglicherweise abgeschlossen hat, erwarte ich einen weiteren Rückgang in Richtung 52.000 bis 55.000 US-Dollar, bevor Welle 4 abgeschlossen ist. Sobald die 4. Welle etabliert ist, gehe ich davon aus, dass der anschließende Anstieg der 5. Welle auf etwa 92.000 US-Dollar wirksam wird.

Im Jahr 1938 stellte Ralph Nelson Elliott in seiner Veröffentlichung „The Wave Principle“ die Elliott-Wellen-Theorie vor. Dieses Konzept geht davon aus, dass die Finanzmärkte zyklische Muster bei der Preisgestaltung von Vermögenswerten aufweisen. Durch die Analyse dieser wiederkehrenden Wellen können Preisbewegungen vorhergesagt werden.

Fünf unterschiedliche Muster, sogenannte Wellen, bilden einen Trend. Impulswellen mit den Nummern 1, 3 und 5 geben die Hauptrichtung des Trends an, während die Wellen 2 und 4 kurze Pausen oder Korrekturen darstellen, bevor der Trend seinen primären Verlauf wieder aufnimmt.